作者：Arthur Hayes，BitMEX聯(lián)創(chuàng) 來(lái)源：medium 翻譯：善歐巴，喜來(lái)順財(cái)經(jīng)
我最近讀了一本關(guān)于東印度公司 (EIC) 歷史的有趣的書(shū)，名為《無(wú)政府》，作者是威廉·達(dá)爾林普爾 (Wiliam Dalrymple)。對(duì)于那些不熟悉歐洲殖民主義這一章的人來(lái)說(shuō)，東印度公司是一家股份公司，獲得了英國(guó)與印度次大陸之間貿(mào)易的皇家特許/壟斷權(quán)。幾個(gè)世紀(jì)以來(lái)，最初是一個(gè)弱小、貧窮的商業(yè)企業(yè)，在印度各個(gè)統(tǒng)治者的心血來(lái)潮下幸存下來(lái)，征服了整個(gè)次大陸，為英國(guó)統(tǒng)治鋪平了道路，英國(guó)統(tǒng)治從 19 世紀(jì)末一直持續(xù)到 1947 年。
當(dāng)人們得知東印度公司采用不道德的手段來(lái)獲取巨額利潤(rùn)時(shí)，該公司的某些成員被傳喚到英國(guó)議會(huì)接受質(zhì)詢(xún)。幸運(yùn)的是，由于許多高級(jí)議會(huì)成員也是東印度公司的股東，因此幾乎沒(méi)有人受到懲罰。事實(shí)上，在多個(gè)場(chǎng)合，東印度公司因過(guò)度負(fù)債而請(qǐng)求并獲得政府救助。EIC是第一家“太大而不能倒”的公司，而當(dāng)時(shí)的政客們像他們的同時(shí)代人一樣...利用公共資金來(lái)救助私人公司以謀求個(gè)人利益。實(shí)際上，這就是收益私有化，損失社會(huì)化。
EIC 與加密貨幣密切相關(guān)，因?yàn)槲蚁胗懻摷用茼?xiàng)目所有權(quán)結(jié)構(gòu)和籌資方法的演變。我將分別討論比特幣、ICO、收益耕種/流動(dòng)性挖礦，最后是積分。這篇文章旨在解釋為什么作為用戶(hù)參與方式的積分是一種自然演變，它是繼過(guò)去參與和籌資方法之后的邏輯性發(fā)展。 Maelstrom 投資組合中的許多公司將在 2024 年推出代幣，您可以期待了解積分計(jì)劃，這些計(jì)劃都旨在增加對(duì)協(xié)議的使用。因此，我想討論積分的存在原因以及它們?nèi)绾卧谶@個(gè)周期中推動(dòng)采用。
你的股東/代幣持有者是誰(shuí)以及他們的承諾對(duì)于任何商業(yè)企業(yè)的成功都非常重要，無(wú)論是在加密領(lǐng)域還是其他領(lǐng)域。我將專(zhuān)門(mén)比較和對(duì)比 Web 2（技術(shù)初創(chuàng)公司）和 Web 3（加密貨幣初創(chuàng)公司）如何籌集資金和獲取用戶(hù)。
無(wú)論您是創(chuàng)辦 Web 2 還是 Web 3 初創(chuàng)公司，獲取和留住用戶(hù)都是您業(yè)務(wù)中最具挑戰(zhàn)性和成本最高的方面。在 2010 年至 2020 年最盛行的 Web 2 中，風(fēng)險(xiǎn)投資基金尋找具有一定初始吸引力的初創(chuàng)公司，隨后為初創(chuàng)公司提供現(xiàn)金火箭燃料，以繼續(xù)其用戶(hù)獲取熱潮。通常，這需要免費(fèi)或以遠(yuǎn)低于實(shí)際交付成本的折扣價(jià)格提供服務(wù)。還記得當(dāng)拼車(chē)應(yīng)用程序都在激烈爭(zhēng)奪市場(chǎng)份額且票價(jià)極其便宜的時(shí)候嗎？這一切都是由價(jià)值數(shù)十億美元的風(fēng)險(xiǎn)投資資金支付的。把它看作是對(duì)用戶(hù)的回報(bào)的補(bǔ)貼。
對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)投資公司來(lái)說(shuō)，彩虹的盡頭是成功的首次公開(kāi)募股（IPO）。此次 IPO 首次讓普通民眾擁有了一家成功的 Web 2 公司的股份。IPO 是 TradFi 零售業(yè)拋售的一種方式。然而，各種法規(guī)禁止民眾為早期的 Web 2 公司進(jìn)行眾籌。具有諷刺意味的是，推動(dòng)該公司成功的大量普通用戶(hù)卻被禁止擁有該公司的一部分。
考慮到平均法則，超過(guò) 90% 的新公司都會(huì)失敗。投資處于早期階段的 Web 2 公司可能會(huì)讓你血本無(wú)歸。盡管情況確實(shí)如此，但從正態(tài)高斯分布的意義上來(lái)說(shuō)，大多數(shù)投資者都相信自己是 3-sigma交易者，盡管他們似乎總是獲得平均水平附近的回報(bào)。這意味著，平民總是希望盡早獲得事后確定的事情，但當(dāng)他們總是因無(wú)數(shù)次失敗而賠錢(qián)時(shí)，就會(huì)大發(fā)雷霆。那時(shí)，平民將矛頭指向政府，因?yàn)樵谖覀冞@個(gè)現(xiàn)代時(shí)代，普通人認(rèn)為政府的工作就是為他們生活。我不會(huì)因?yàn)檫@種信念而責(zé)怪他們；我不會(huì)責(zé)怪他們。政客們都超越自己，描繪出這樣的畫(huà)面：如果你支持他們，生活就不會(huì)出錯(cuò)。從證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的角度來(lái)看，允許窮人為早期公司進(jìn)行眾籌并沒(méi)有什么好處。每個(gè) Facebook 對(duì)應(yīng) 1,000 個(gè) MySpace。為什么你會(huì)因?yàn)樵试S一群平民把薪水花在某個(gè)被對(duì)賭行小販賣(mài)掉的狗屎公司而被解雇而失去升職的機(jī)會(huì)呢？
這就是我對(duì)監(jiān)管機(jī)構(gòu)的同情，為什么不允許民眾集體投資早期公司。我更憤世嫉俗的解釋是，TradFi 看門(mén)人從 IPO 中賺取了大量費(fèi)用。讓我們來(lái)看看 IPO 過(guò)程中獲得報(bào)酬的人名單：
承銷(xiāo) IPO 的投資銀行抽走了所籌集資金的 2% 至 7%。
律師們通過(guò)準(zhǔn)備和提交招股說(shuō)明書(shū)和其他發(fā)行文件賺取數(shù)十萬(wàn)甚至數(shù)百萬(wàn)美元。做一名推紙人從來(lái)沒(méi)有這么好過(guò)。
審計(jì)和會(huì)計(jì)師事務(wù)所在制作經(jīng)審計(jì)的財(cái)務(wù)報(bào)告的每筆交易中賺取數(shù)十萬(wàn)美元。類(lèi)固醇快速手冊(cè)！
交易所收取高額的上市費(fèi)用。納斯達(dá)克實(shí)驗(yàn)室有人嗎？
上述信任卡特爾熱衷于首次公開(kāi)募股。一年內(nèi)幾次成功的 IPO 可確保 TradFi 的每個(gè)人都能獲得豐厚的獎(jiǎng)金。但如果沒(méi)有大量饑餓的散戶(hù)買(mǎi)家，他們無(wú)法以更便宜的價(jià)格進(jìn)行早期投資，那么就不會(huì)有購(gòu)買(mǎi)壓力來(lái)成功進(jìn)行首次公開(kāi)募股。這就是為什么零售參與必須保留到籌款生命周期的最后而不是開(kāi)始時(shí)。
雖然這些費(fèi)用可能看起來(lái)令人震驚，但在比特幣出現(xiàn)之前，沒(méi)有其他有效的方式公開(kāi)籌集資金。客觀地說(shuō)，這個(gè)過(guò)程創(chuàng)造了許多超級(jí)重要、有用且有利可圖的公司。有效。但別再懷舊了，讓我們繼續(xù)前進(jìn)吧。
從用戶(hù)的角度來(lái)看，Web 2 公司組建方式的主要問(wèn)題是使用產(chǎn)品或服務(wù)不會(huì)在提供該產(chǎn)品或服務(wù)的公司中產(chǎn)生股權(quán)。你不會(huì)通過(guò)瀏覽 Instagram 的“渴求陷阱”來(lái)獲得 Meta 的股票。當(dāng)你在 TikTok 上觀看像 Cardi B 這樣的青少年舞蹈時(shí)，你的大腦就會(huì)崩潰，你也無(wú)法獲得字節(jié)跳動(dòng)的股票。這些中心化的公司吸引了你的注意力、你的行動(dòng)和你的金錢(qián)，是的，他們提供了你喜歡的服務(wù)或產(chǎn)品，但僅此而已。即使你想投資，除非你富有且人脈廣泛，否則你也做不到。
參與≠所有權(quán)
比特幣和加密資本市場(chǎng)隨后的演變改變了這一點(diǎn)。自 2009 年（比特幣區(qū)塊的起源）起，就可以用初創(chuàng)公司的所有權(quán)來(lái)獎(jiǎng)勵(lì)參與者。這就是我所說(shuō)的 Web 3 初創(chuàng)公司。
從 2010 年開(kāi)始，在您可以在交易所購(gòu)買(mǎi)比特幣之前，挖礦是獲取比特幣的唯一方式。礦工通過(guò)燃燒電力來(lái)驗(yàn)證過(guò)渡，從而創(chuàng)建和維護(hù)網(wǎng)絡(luò)。對(duì)于這項(xiàng)活動(dòng)，他們將獲得新鑄造的比特幣作為獎(jiǎng)勵(lì)。
參與=所有權(quán)
參與者或用戶(hù)現(xiàn)在已經(jīng)參與到了游戲中。與 EIC 的例子類(lèi)似，利益相關(guān)的用戶(hù)會(huì)盡一切努力保護(hù)自己的投資。在東印度公司的案例中，這意味著當(dāng)戰(zhàn)爭(zhēng)和饑荒以利潤(rùn)的名義降臨到人們身上時(shí)，這意味著要視而不見(jiàn)。在比特幣的例子中，這意味著比特幣的所有者也希望將盡可能多的人轉(zhuǎn)變?yōu)楸忍貛庞脩?hù)。看著我的激光眼睛，婊子！
很快，加密貨幣資本市場(chǎng)就認(rèn)識(shí)到了一種為技術(shù)初創(chuàng)公司提供眾籌資金的方式，而 Web 2 初創(chuàng)公司無(wú)法采用這種方式。如果一家 Web 3 初創(chuàng)公司避開(kāi)法定貨幣作為所有權(quán)或治理權(quán)的支付方式，而只接受比特幣，那么它就可以避開(kāi)“保護(hù)”骯臟的法定金融體系的整個(gè) TradFi 信任卡特爾。為了籌集資金，一個(gè)項(xiàng)目推出了一個(gè)網(wǎng)站，宣布如果你給他們比特幣，他們會(huì)給你代幣，這些代幣可以在未來(lái)做某事或給予某種經(jīng)濟(jì)權(quán)利。如果您相信這個(gè)團(tuán)隊(duì)有能力執(zhí)行他們所宣傳的愿景，那么在不到一個(gè)小時(shí)的時(shí)間內(nèi)，您就可以擁有一個(gè)令人興奮的新網(wǎng)絡(luò)的一部分。
第一個(gè)進(jìn)行 ICO 的大型項(xiàng)目是 2014 年的以太坊。以太坊基金會(huì)預(yù)售以太幣（為其虛擬去中心化計(jì)算機(jī)提供動(dòng)力的商品），以換取比特幣。2015年，以太幣被分發(fā)給買(mǎi)家。這是一次成功的 ICO。該基金會(huì)預(yù)售其代幣以獲得用于進(jìn)一步開(kāi)發(fā)網(wǎng)絡(luò)的資金。
ICO 交易量和籌集的金額漸近。有史以來(lái)最好的 ICO 是由 EOS 的創(chuàng)建者 Block.one 完成的。他們進(jìn)行了整整一年的 ICO，并以當(dāng)時(shí)的價(jià)格籌集了價(jià)值 40 億美元的以太幣。EOS 是 ICO 熱潮的一個(gè)很好的例子，因?yàn)樗I集了最多的資金，而且它是一個(gè)幾乎不起作用的完全垃圾區(qū)塊鏈。
隨著時(shí)間的推移，項(xiàng)目變得越來(lái)越糟糕，但籌集的金額卻越來(lái)越大。這是因?yàn)橛惺芬詠?lái)第一次，任何擁有互聯(lián)網(wǎng)連接和一些加密貨幣的人都可以擁有下一個(gè)最熱門(mén)科技初創(chuàng)公司的一部分。零售業(yè)的加入讓很多加密貨幣兄弟變得非常富有。
ICO 熱潮在 2017 年秋季達(dá)到頂峰，當(dāng)時(shí)中國(guó)監(jiān)管機(jī)構(gòu)明確禁止此類(lèi)活動(dòng)。像云幣這樣的交易所一夜之間關(guān)閉，許多最近從中國(guó)散戶(hù)投資者那里籌集資金的項(xiàng)目都退回了資金。在世界各地，監(jiān)管機(jī)構(gòu)熱衷于保護(hù)信托卡特爾免受早期想法如何籌集資金并付諸行動(dòng)方面的競(jìng)爭(zhēng)，ICO 發(fā)行消失了。
ICO 投資者提供資金并成為積極主動(dòng)的項(xiàng)目營(yíng)銷(xiāo)代理。然而，僅僅因?yàn)槟阋愿邇r(jià)出售代幣并不意味著任何人都會(huì)使用你的產(chǎn)品。所有權(quán)只是投資資金的函數(shù)，而不是協(xié)議使用的函數(shù)。ICO 向前邁出了一步，但我們可以做得更好。
從北半球的角度來(lái)看，DeFi 之夏始于 2020 年中期。在 2018 年至 2020 年熊市最深處推出的一系列項(xiàng)目開(kāi)始得到有意義的利用。這些代幣已經(jīng)上市，因?yàn)槠渲性S多項(xiàng)目已經(jīng)完成了 ICO 或代幣預(yù)售，隨后在 2020 年中期舉行了公共代幣生成活動(dòng) (TGE)。項(xiàng)目基金會(huì)分配了大量代幣，獎(jiǎng)勵(lì)給開(kāi)展有價(jià)值活動(dòng)的社區(qū)成員。
其中許多項(xiàng)目，如 Uniswap、AAVE 和 Compound，都專(zhuān)注于借貸和交易。他們希望用戶(hù)使用他們的協(xié)議借入、出借和/或交易他們的加密資產(chǎn)。作為執(zhí)行上述操作的回報(bào)，協(xié)議將立即發(fā)出可自由交易的代幣。因此，流動(dòng)性農(nóng)業(yè)誕生了。交易者在這些平臺(tái)上借入、借出和交易加密貨幣，其特定目的是賺取協(xié)議的治理代幣。在許多情況下，交易者只是為了“耕種”或賺取更多代幣而虧損。由于代幣價(jià)格按市值計(jì)算上漲，交易者似乎獲利了。所有這些都假設(shè)你在最高價(jià)賣(mài)出；許多人沒(méi)有這樣做，所有這些活動(dòng)都是徒勞的。
從項(xiàng)目的角度來(lái)看，所有這些活動(dòng)都提高了他們的交易量、鎖定總價(jià)值（TVL）以及與協(xié)議交互的獨(dú)特錢(qián)包的數(shù)量。這些指標(biāo)讓投資者相信 DeFi 正在發(fā)揮作用并創(chuàng)建一個(gè)完全由去中心化虛擬計(jì)算機(jī)上運(yùn)行的代碼控制的并行金融系統(tǒng)。
參與=所有權(quán)
一切都很好，只是對(duì)于許多項(xiàng)目來(lái)說(shuō)，解鎖的代幣供應(yīng)增長(zhǎng)得太快了。這些項(xiàng)目總是必須減緩排放，市場(chǎng)開(kāi)始問(wèn)：“接下來(lái)會(huì)發(fā)生什么？”?如果所有活動(dòng)都基于激進(jìn)的代幣發(fā)行計(jì)劃，那么如果代幣價(jià)格下跌并且沒(méi)有更多代幣可提供給潛在用戶(hù)，會(huì)發(fā)生什么？所發(fā)生的情況是，項(xiàng)目代幣的價(jià)格隨著活動(dòng)的增加而暴跌。
吸取的教訓(xùn)是，流動(dòng)性挖礦或流動(dòng)性挖礦是激勵(lì)使用的好方法，但如果過(guò)于激進(jìn)，就會(huì)成為一種負(fù)擔(dān)。那么問(wèn)題就變成了，如何以更可持續(xù)的方式發(fā)行代幣？
流動(dòng)性挖礦作為一種用戶(hù)獲取工具隨著 2021 年加密牛市的到來(lái)而消亡。但積分是隨之而來(lái)的，并迅速成為當(dāng)前牛市周期中項(xiàng)目的首選偽 ICO 籌款和用戶(hù)獲取工具。
Points 結(jié)合了 ICO 和流動(dòng)性挖礦的優(yōu)點(diǎn)。
允許數(shù)百萬(wàn)零售加密貨幣持有者購(gòu)買(mǎi)新協(xié)議的一部分。
但是，當(dāng)你向零售店出售東西時(shí)，一些監(jiān)管機(jī)構(gòu)將其稱(chēng)為“安全”，并要求你做很多你不想做的事情……也就是說(shuō)，停止向窮人出售垃圾。
向使用該協(xié)議的用戶(hù)發(fā)出令牌。
然而，如果過(guò)于激進(jìn)，就會(huì)使有限的代幣供應(yīng)過(guò)快膨脹，一旦代幣價(jià)格下跌，用戶(hù)將沒(méi)有動(dòng)力再使用該協(xié)議。
如果一個(gè)項(xiàng)目為您提供了與協(xié)議交互的積分怎么辦？這些積分將被轉(zhuǎn)換成代幣，然后免費(fèi)空投到用戶(hù)的錢(qián)包中。
如果空投代幣價(jià)格的積分完全不透明并且由項(xiàng)目自行決定怎么辦？
如果實(shí)際上沒(méi)有承諾積分甚至可以轉(zhuǎn)換為未來(lái)的空投代幣怎么辦？
這是一個(gè)簡(jiǎn)單的例子，可以帶回家。假設(shè) Sam Bankman-Fried (SBF) 的室友向他提供了積分計(jì)劃。他的室友可以獲得無(wú)限量的 Emsam；SBF 聲稱(chēng)，這是他治療多動(dòng)癥所需的安非他明。他的室友非常喜歡背部按摩。他與 SBF 達(dá)成協(xié)議。SBF 每進(jìn)行一次背部按摩，他的室友就會(huì)給他一分。在他的室友選擇的未來(lái)日期，這些積分可能會(huì)轉(zhuǎn)換成一定數(shù)量的 Emsam 藥丸。SBF 非常想要他的藥物，他愿意同意大量摩擦，以換取未來(lái) Emsam 藥丸的軟承諾。
積分是項(xiàng)目與用戶(hù)之間的契約，是為了在未來(lái)獲得有形的獎(jiǎng)勵(lì)嗎？不。
用戶(hù)和項(xiàng)目之間是否存在任何形式的貨幣、法定貨幣、加密貨幣或其他形式的積分或代幣交換？不。
該項(xiàng)目在積分到代幣的轉(zhuǎn)換價(jià)格和代幣空投的時(shí)間方面是否具有完全的靈活性（如果發(fā)生的話(huà)）？是的。
讓我們做一些其他的假設(shè)和觀察。如果您擁有一支小型但才華橫溢的工程團(tuán)隊(duì)，則不需要許多其他員工。這就是軟件的魅力。第一層區(qū)塊鏈本身處理網(wǎng)絡(luò)安全；用戶(hù)用以太幣等原生代幣支付gas，部分是為了支付驗(yàn)證者或礦工的費(fèi)用以確保網(wǎng)絡(luò)安全。您需要內(nèi)部律師嗎？如果你的項(xiàng)目是真正去中心化的，也許不是。而且，你的基金會(huì)成立之后，昂貴的律師還有哪些主要工作？您最大的問(wèn)題是如何獲得更多用戶(hù)，這是營(yíng)銷(xiāo)和業(yè)務(wù)開(kāi)發(fā)工作。假設(shè)你開(kāi)發(fā)了良好的技術(shù)，你所有的錢(qián)都會(huì)花在吸引使用上。
在沒(méi)有很少（如果有的話(huà)）風(fēng)險(xiǎn)投資資金的情況下建立一個(gè)令人驚嘆的項(xiàng)目是完全可能的。該項(xiàng)目需要資金來(lái)獲取用戶(hù)，而積分是游擊市場(chǎng)的新的、令人興奮的方式。
有了積分，該項(xiàng)目就不會(huì)將自己鎖定在激進(jìn)的代幣發(fā)行計(jì)劃中。這是因?yàn)榉e分與代幣的比率可以隨時(shí)改變。沒(méi)有合同規(guī)定該項(xiàng)目必須符合特定的積分與代幣比率。
通過(guò)積分，該項(xiàng)目以其認(rèn)為會(huì)增加其服務(wù)的長(zhǎng)期價(jià)值的特定方式產(chǎn)生使用量。許多最具影響力的加密項(xiàng)目都是某種雙向市場(chǎng)。積分有助于快速啟動(dòng)網(wǎng)絡(luò)活動(dòng)并克服冷啟動(dòng)或先有雞還是先有蛋的問(wèn)題。能夠通過(guò)外科手術(shù)、動(dòng)態(tài)地校準(zhǔn)整個(gè)項(xiàng)目生態(tài)系統(tǒng)中特定操作的點(diǎn)發(fā)射，意味著該項(xiàng)目可以非常有效地生成其所需的確切類(lèi)型的用戶(hù)交互。
最后，有了積分，該項(xiàng)目不必過(guò)于依賴(lài)與風(fēng)投和其他高凈值投資者簽署代幣預(yù)售協(xié)議。VC資本的主要目的是支付用戶(hù)獲取費(fèi)用；點(diǎn)可以做到這一點(diǎn)。最好的部分是，該項(xiàng)目可以通過(guò)不透明的積分計(jì)劃以比透明定價(jià)回合高得多的價(jià)格隱式出售其代幣。
積分對(duì)于項(xiàng)目來(lái)說(shuō)很好，但是對(duì)于零售用戶(hù)呢？
由于 ICO 不再受歡迎，零售業(yè)必須對(duì) VC 解鎖時(shí)間表保持高度警惕。如果散戶(hù)在 VC 部分解鎖的同時(shí)買(mǎi)入代幣，那么對(duì)于散戶(hù)的投資組合來(lái)說(shuō)，這就是 REDRUM REDRUM REDRUM。利用積分，項(xiàng)目方不需要進(jìn)行如此大程度的預(yù)售代幣銷(xiāo)售。使用積分，零售可以更早地“投資”，并有望獲得比等到 TGE 之后更便宜的價(jià)格。雖然空投的時(shí)間和積分與代幣的比率尚不明確，但積分可能代表了一種更公平的方式來(lái)獎(jiǎng)勵(lì)用戶(hù)的參與。
僅當(dāng)用戶(hù)和項(xiàng)目創(chuàng)始人之間存在高度信任時(shí)，積分計(jì)劃才會(huì)有效。用戶(hù)相信在與協(xié)議交互后，他們的積分將在合理的時(shí)間范圍內(nèi)以合理的價(jià)格轉(zhuǎn)換為代幣。隨著積分計(jì)劃的激增，將會(huì)有不良行為者濫用這種信任。最終，涉及大量資金的嚴(yán)重違反信任行為可能會(huì)導(dǎo)致積分作為籌款和用戶(hù)參與工具的失敗。但我們還沒(méi)有到那一步，所以我并不大驚小怪。
你愛(ài)也好不愛(ài)也好，每個(gè)成功的項(xiàng)目 (成功指代幣價(jià)格上漲) 都會(huì)在正式上線 (TGE) 前實(shí)施積分計(jì)劃。這將促進(jìn)協(xié)議的使用、圍繞潛在代幣空投的炒作，以及上市時(shí)的熱潮。
我是一個(gè)商人，不是牧師。我唯一信奉的教條是 "數(shù)字上漲！
如果積分能更好地拉近用戶(hù)和協(xié)議之間的關(guān)系，那就去做吧。
如果信任財(cái)團(tuán)對(duì)新穎技術(shù)初創(chuàng)公司融資的控制力因積分被認(rèn)為是一種更好的用戶(hù)參與和融資機(jī)制而進(jìn)一步削弱，那就報(bào)名吧。
我希望這篇文章能提供一些關(guān)于積分是什么以及我為什么相信它們將推動(dòng)本周期表現(xiàn)最好的代幣發(fā)行的背景信息。 Maelstrom 有很厚的家底，我毫不羞于告訴讀者。期待更多關(guān)于我們投資組合中即將推出積分計(jì)劃并最終上線的令人興奮項(xiàng)目的文章。我的身體準(zhǔn)備好了，你的呢？
喜來(lái)順財(cái)經(jīng)
